Акционеры "Аптечной сети 36,6" Артем Бектемиров, Сергей Кривошеев и фонд Hi Capital, суммарно контролирующие более 50% акций, договорились о слиянии бизнесов с владельцами A.V.E. Group. Сделка завершится после получения разрешения антимонопольной службы.
Ранее наиболее вероятным кандидатом на объединение с "36,6" на рынке считалась группа А5: переговоры между сторонами велись с начала 2013 г., однако в сентябре были приостановлены. В качестве возможного покупателя пакета основателей "36,6" Бектемирова и Кривошеева назывались и структуры Романа Авдеева, которые месяцем ранее приобрели у "36,6" контрольный пакет фармпроизводителя "Верофарм" за 5 млрд руб.
Механика слияния
Головной компанией объединенной группы останется ОАО "Аптечная сеть 36,6". ОАО проведет допэмиссию акций, которые разместят по открытой подписке. Часть акций будет оплачена операционными компаниями группы A.V.E., а оставшиеся бумаги смогут приобрести любые желающие инвесторы.
Цена бумаги составит 22,4 руб., что соответствует средневзвешенной цене на торгах за последние шесть месяцев. Окончательное решение о проведении допэмиссии и ее параметрах будет принято на внеочередном собрании акционеров ОАО "Аптечная сеть 36,6", которое состоится 5 марта 2014 г.
Операционный контроль в объединенной компании будет осуществлять менеджмент A.V.E. Стороны планируют сохранить и развивать все торговые марки. "Использование различных брендов для аптек разного формата позволяет занять все существующие ниши рынка аптечной розницы, от премиум-сегмента до аптек низких цен, и дает большие возможности для естественного расширения сети", — говорится в сообщении компании.
Перспективы объединения
Стороны рассчитывают, что в результате сделки на российском рынке появится новый лидер. Так, под управлением "36,6" на конец октября 2013 г. находилось 667 точек (выручка в 2012 г. — 14,9 млрд руб.). Группа A.V.E. на тот же период насчитывала 247 точек под брендами "A.V.E.-дисконт", A.V.E.-luxury, "Стар и млад", "Горздрав".
Бороться за первую строку в рейтинге крупнейших аптечных сетей придется с "Риглой", группой A5 и "Доктором Столетовым".
"Ригла", впервые обогнавшая "36,6" по итогам 2012 г., в прошлом году заработала 16,4 млрд руб. выручки. По итогам текущего года выручка вырастет на 20−25% и составит 19,7−20,5 млрд руб.
Чуть меньше — порядка 16 млрд руб. — заработает сеть "Доктор Столетов", купившая месяц назад петербургскую сеть аптек-дискаунтеров "Озерки".
И наконец, группа A5, являющаяся сегодня лидером по количеству торговых точек (более 1 200). По итогам 2013 г. компания планирует увеличить выручку на 7−10%, до 14,5−15 млрд руб. Компания также неоднократно заявляла о планах слияния с другими участниками рынка.
