«ВТБ капитал»
«ВТБ капитал» начал анализ акций «Протека» с целевой цены $2,75 и рекомендации «покупать». Обвальная коррекция на рынке акций компании после IPO создала привлекательную возможность для покупки, отмечают аналитики. С точки зрения прогнозных коэффициентов EV/EBITDA на 2011-2012 гг. компания торгуется с дисконтом в 20-34% к мировым дистрибуторам фармпрепаратов, а исходя из коэффициентов P/E на 2011-2012 гг., дисконт составляет 9-16%, подсчитали в «ВТБ капитале».
«Ренессанс капитал»
Практически все негативные перемены в деятельности эмитента уже учтены рынком в котировках, считают в «Ренессансе». По всем трем направлениям деятельности группа демонстрировала динамику лучше российского фармацевтического рынка в целом, а руководство «Протека» рассчитывает на прирост показателя EBITDA в III квартале относительно второго на фоне оживления рынка и сокращения на 17% операционных затрат в годовом сопоставлении. Аналитики рекомендуют покупать бумаги «Протека» с целевой ценой $2,5.
В пятницу в РТС акции «Протека» подорожали на 0,46% до $2,18, индекс РТС вырос на 1,3%.
